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Previsão da Volatilidade do Dólar Futuro

Previsão da Volatilidade do Dólar Futuro

Paperback

Business General

ISBN10: 6202807881
ISBN13: 9786202807883
Publisher: Blues Kids Of Amer
Published: Feb 4 2021
Pages: 76
Weight: 0.27
Height: 0.18 Width: 6.00 Depth: 9.00
Language: Portuguese
A partir de dados de alta frequência do ativo contrato futuro de dólar, negociado Bolsa de Valores, Mercadorias e Futuros de São Paulo, este trabalho avalia a capacidade de estimação e previsão da volatilidade dos modelos R-GARCH e HAR-RV em comparação aos modelos tradicionais GARCH e EGRACH. Para avaliar a capacidade preditiva dos modelos são considerados diferentes funções perda em conjunto com o teste de Diebold-Mariano modificado. Os resultados obtidos mostram que os modelos de volatilidade realizada apresentam desempenho preditivo significativamente superior aos tradicionais modelos GARCH e EGARCH com dados fora da amostra. Apesar do modelo HAR-RV apresentar evidências de superioridade ao modelo R-GARCH segundo as funções perda, o teste de Diebold-Mariano modificado não apontou diferença significativa no desempenho preditivo dos modelos.

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